Margin là gì? Cách quản lý rủi ro khi giao dịch Margin

Trong tài chính việc quản lý rủi ro là rất quan trọng đặc biệt với những ai giao dịch các sản phẩm sử dụng đòn bẩy cao. Giao dịch với đòn bẩy mở ra cho bạn cơ hội kiếm lợi nhuận thật lớn với số vốn nhỏ. Tuy nhiên, khi sử dụng đòn bẩy cũng đồng nghĩa với việc bạn phải trả 1 mức ký quỹ (margin) được xem như một khoản thế chấp để mở một lệnh. Nếu là trader đang quan tâm về Margin, mối quan hệ của đòn bẩy và ký quỹ. Hay các cách quản lý rủi ro tránh cháy tài khoản khi dùng đòn bẩy thì không được bỏ qua bài viết này. Hãy cùng chúng tôi tìm hiểu bài viết dưới đây nhé!

Margin là gì?

Ký quỹ (Margin) là số tiền tối thiểu mà nhà đầu tư phải đặt cọc để có thể mở một vị thế (hay một lệnh giao dịch) trên thị trường. 

Đây không phải là khoản phí hoặc chi phí giao dịch, nó chỉ đơn giản là một phần của tài khoản của nhà đầu tư được để riêng và được phân bổ như một khoản ký quỹ. Số tiền ký quỹ mà nhà đầu tư phải bỏ ra cho mỗi cặp tiền tệ là khác nhau tùy thuộc vào mức đòn bẩy của tài khoản.

 VD: Để mở một giao dịch 50.000$ với đòn bẩy 1:200, một nhà giao dịch sẽ cần cam kết ký quỹ 250$ mới có thể mở được lệnh. Từ đó, có thể thấy công cụ đòn bẩy giúp bạn khuếch đại lợi nhuận và có thể đặt vị thế lớn hơn nhiều lần so với số tiền bạn thực có.

Hiểu rõ về ký quỹ là rất quan trọng khi bắt đầu tham gia thị trường ngoại hối có đòn bẩy. Điều quan trọng là phải hiểu rằng giao dịch ký quỹ có thể mang lại lợi nhuận lớn hơn, nhưng cũng có những khoản lỗ lớn hơn, do đó làm tăng rủi ro. Vì vậy, nắm rõ mối quan hệ của đòn bẩy và ký quỹ là rất cần thiết với trader.

Mối quan hệ giữa ký quỹ và đòn bẩy

Như đề cập ở trên, tỷ lệ đòn bẩy và ký quỹ có mối liên hệ với nhau. Khi một giao dịch ký quỹ được bắt đầu, trader sẽ được yêu cầu cam kết một tỷ lệ phần trăm trên tổng giá trị của giao dịch. Tỷ lệ % đó chính là margin rate hay tỷ lệ ký quỹ. Đòn bẩy càng cao thì margin rate sẽ càng nhỏ và tương ứng số tiền ký quỹ hay margin sẽ càng thấp.

Mối quan hệ giữa đòn bẩy và margin rate có thể tham khảo qua bảng sau:

Tỷ lệ đòn bẩy sử dụngMargin rate tương ứng
1:11:21:1001:2001:4001:5001:10001:2000100%50%1%0.5%0.25%0.2%0.1%0.05%

Hoặc có thể tham khảo mức tỷ lệ này qua sàn Exness:

Margin có liên quan chặt chẽ đến khái niệm đòn bẩy. Nói cách khác, tài khoản giao dịch ký quỹ được sử dụng để tạo giao dịch có đòn bẩy. Giao dịch với đòn bẩy giúp bạn kiểm soát số tiền lớn hơn nhiều lần so với số tiền ký quỹ hiện có trong tài khoản của mình. 

Qua tìm hiểu trên chắc hẳn bạn đã hiểu được phần nào về ký quỹ. Tuy nhiên để biết rõ hơn về nó bạn cần tìm hiểu thêm về thuật ngữ Free Margin (số dư ký quỹ).

Free Margin và Margin Call là gì?

Trước khi trả lời cho câu hỏi Free Margin là gì, ta sẽ tìm hiểu thêm một số thuật ngữ, đại lượng khác liên quan đến margin:

  • Equity (vốn sở hữu): là số dư tức thời của tài khoản giao dịch. Equity liên tục thay đổi khi có lệnh đang mở.

Equity = Balance + Floating Profit/Loss(Số dư tức thời = Số dư tài khoản + Lãi/Lỗ trôi nổi)

Nếu không có lệnh nào mở thì equity = balance.

  • Used margin (ký quỹ đã sử dụng): mỗi lệnh giao dịch được mở thì trader phải ký quỹ một số tiền là margin. Tổng margin của tất cả các lệnh đang mở chính là used margin.
  • Free Margin (số dư khả dụng) là số dư sau khi đã đặt lệnh giao dịch với số vốn đã ký quỹ một phần thì phần vốn còn lại chính là Free Margin.

Số tiền còn dư cho ký quỹ cho biết trader có thể tiếp tục mở lệnh và duy trì trên thị trường nữa được không. Và hiển nhiên khi bạn không mở lệnh nào thì sẽ không có khoản ký quỹ đặt lệnh nào được trích ra từ tài khoản của bạn. Vì vậy, số dư tức thời và số dư khả dụng của bạn là như nhau và bằng với số dư tài khoản của bạn.

Khi muốn kích hoạt lệnh chờ nhưng trader lại không đủ số dư ký quỹ free margin trong tài khoản, thì lệnh chờ sẽ không được kích hoạt hoặc bị hủy tự động. 

Vì vậy, việc duy trì số dư ký quỹ trong mức an toàn là điều vô cùng quan trọng để tránh margin call. Vậy margin call là gì?

Margin call hay Lệnh gọi ký quỹ là một thông báo, cảnh báo hay báo động của sàn forex đến các nhà giao dịch khi mức ký quỹ giảm xuống dưới một tỷ lệ giới hạn nào đó theo quy định của sàn. 

Khi ấy có hai trường hợp sẽ xảy ra:

  • Một là các lệnh của nhà giao dịch bị đóng bớt (Stop out) một cách tự động để giảm Used Margin.
  • Hai là nhà đầu tư sẽ được nhân viên của sàn tư vấn, khuyến nghị nạp thêm tiền để cứu tài khoản. 

Giao dịch margin hay giao dịch đòn bẩy giúp trader mang lại lợi thế khuếch đại lợi nhuận trên một số vốn nhỏ nhưng đi kèm là rủi ro cũng được khuếch đại lên tương ứng. Vì vậy, để ngăn không cho tài khoản của trader bị âm bạn có thể tham khảo các cách quản lý rủi ro sau:

Cách quản lý rủi ro khi giao dịch Margin

Sau đây là các quy tắc bạn cần làm để có một tài khoản giao dịch tốt và ổn định:

Nên sử dụng lệnh Stop Loss /Take Profit

Stop loss là lệnh cắt lỗ được sử dụng để giới hạn khoản lỗ khi mua/bán một sản phẩm đầu tư tại mức giá đã cài đặt trước trên các nền tảng giao dịch. Lệnh stop loss giúp nhà giao dịch hạn chế mức thua lỗ của một lệnh. Thật vây, giao dịch mà không có điểm dừng giống như lái một chiếc xe không có phanh ở tốc độ cao nhất – nó sẽ không kết thúc tốt. Áp dụng phương pháp này giúp trader kiểm soát khoản đầu tư của mình và không mất nhiều hơn số tiền phải trả

Take Profit được sử dụng để xác định điểm chốt lời của một giao dịch mua hoặc bán. Khi thị trường đi đúng với xu hướng kỳ vọng của trader và chạm vào điểm chốt lời đó thì lệnh giao dịch sẽ tự động đóng lại và nhà đầu tư có lợi nhuận. Trên thực tế, tâm lý của đa số trader sẽ chờ thêm để có được lợi nhuận lớn hơn. Tuy nhiên, lời khuyên cho bạn rằng hãy cảm thấy hài lòng với lợi nhuận đạt được. 

Cần chọn đòn bẩy (leverage) không quá cao cho tài khoản giao dịch

Vì ai cũng đều biết lợi nhuận thường đi kèm với rủi ro, lợi nhuận càng lớn thì rủi ro càng cao. Nên việc lựa chọn đòn bẩy cho tài khoản giao dịch cần được hết sức lưu ý và thận trọng để tránh rủi ro quá lớn cho tài khoản. 

Nhiều trader tin rằng tỷ lệ 1: 100 đến 1: 200 là đòn bẩy tốt nhất cho giao dịch Forex, tỷ lệ đòn bẩy này được ưa chuộng bởi cả người mới bắt đầu và các nhà giao dịch có kinh nghiệm. Với đòn bẩy 1: 100 có nghĩa là với 500 đô la trong tài khoản, nhà giao dịch có thể mở các giao dịch với tổng khối lượng là 50.000 đô la, đây là số tiền tối ưu để bắt đầu giao dịch trên thị trường ngoại hối. 

Nếu giao dịch khối lượng càng lớn thì số tiền ký quỹ càng lớn, lợi nhuận càng lớn nhưng kéo theo rủi ro cũng càng cao. Vì vậy, điều quan trọng là phải tuân theo các quy tắc quản lý rủi ro của riêng bạn, không lạm dụng ký quỹ tự do và luôn giữ một khoản tiền dự trữ.

Cần giao dịch với khối lượng phù hợp với tài khoản

Bạn cần hiểu cách tính số tiền ký quỹ cần thiết cho mỗi vị trí giao dịch của mình, hiện tại tính năng tự tính toán số tiền ký quỹ, Margin Level, Equity,….đã được tích hợp vào các nền tảng giao dịch.  Nên các bạn chỉ cần đánh giá rủi ro giữa số tiền ký quỹ và đòn bẩy để giảm “tăng mức ký quỹ và giảm mức đòn bẩy sử dụng xuống”. Điều này sẽ giúp tài khoản giao dịch của bạn an toàn hơn trước những hành động mang tính cảm tính, làm gia tăng khối lượng giao dịch của bạn.

Lời kết

Margin hay đòn bẩy đều là những khái niệm cơ bản trong giao dịch Forex. Chúng giúp trader mang lại lợi thế khuếch đại lợi nhuận trên một số vốn nhỏ song cũng đi kèm mức rủi ro tương ứng. Nếu áp dụng giao dịch ký quỹ đúng cách, trader có thể tăng đáng kể hiệu suất của chiến lược giao dịch ngoại hối của mình. Tuy nhiên, điều này không có nghĩa là sử dụng đòn bẩy tài chính tối đa hiện có và mong đợi một điều kỳ diệu. Thay vào đó, cần nắm vững các cách quản lý rủi ro hiệu quả, đầu tư vào kiến thức và tích lũy kinh nghiệm để duy trì lợi nhuận bền vững. Hi vọng bài viết trên đã cung cấp các kiến thức cần thiết cho bạn về Margin. Hãy luôn theo dõi và đón đọc những bài viết bổ ích khác được cung cấp từ chúng tôi. Chúng ta sẽ gặp lại trong các bài viết tiếp theo từ https://sanforex.com/. Chúc các bạn thành công!

1 bình luận

Để lại một phản hồi

Thư điện tử của bạn sẽ không được hiện thị công khai.


*